和讯特约

  冀东水泥((000401行情,股吧))（000401）：逢低可介入 董柏明

　　假设公司定向增发的2.5亿股在明年初得以实现；公司目前产能为2200万吨，在建项目将新增产能1500万吨并于2008年和2009年陆续投产，本着稳健原则，仅以此作为盈利预测基础，而对于公司的"三年1亿吨"的目标，在未得到更为明确的实施规划前，暂时不予考虑。预测未来三年的EPS分别为0.44、0.64、0.94元；基于公司突出的成长能力和近期底部特征，建议逢低"买入"。

　　青岛软控（002073）：轮胎橡胶设备业的领导者 李文辉

　　公司主营业务为向轮胎橡胶业提供应用软件、系统集成和数字化装备，具有先进的理念、雄厚的实力、灵活的机制，堪称行业内的领导者。公司目前拥有26项软件著作权、18项实用新型专利。其产品处于国内外先进水平，个别产品已达到国际领先水平。轮胎橡胶企业对设备供应商的可靠性和后续服务要求都很高，而且不会轻易更换供应商，所以该行业具有较高的进入壁垒。

　　目前青岛软控((002073行情,股吧))定单饱满，工期已经排到明年，未来可持续发展能力强劲。行业研究员预测公司未来三年业绩增长将保持在40%左右，目前股价尚未反应公司内在价值，且股价调整非常充分，建议投资者积极关注。

　　新疆天业(行情,股吧)（600075）：电石法生产PVC 行业龙头

　　公司是电石法生产PVC 行业中的老大，其集团40 万吨PVC 及配套项目将于2008 年底前全部竣工，该项目建成后，股份公司将择机完成对该部分氯碱资产的收购。目前公司已具备30 万吨PVC 生产能力，在完成集团PVC 资产收购后，公司氯碱产能有望扩至70万吨，成为国内最大的电石乙炔法PVC 生产企业之一。

　　公司资源优势明显，在完成对集团30 万吨电石资产的收购后，新疆天业((600075行情,股吧))目前的电石需要量有2/3 实现自给，从而为公司节省了原料采购支出。目前上市公司所需电力有70％以上需要从集团采购，采购价格在0.29 元/千瓦时左右，比市场价低3％－5％。在实现氯碱产能扩张后，我们预计股份公司将逐步收购集团的矿产资源和电厂，以减少关联交易保证公司长远发展。

　　目前国内PVC 价格走势较强，整个行业景气度大大提升，有助于氯碱行业上市公司盈利的稳步增长。公司三季度业绩大增50％，而且未来两年的盈利将保持较快增速。近期公司股价调整幅度较大，已属于超跌状态，可积极关注。

　　黄山旅游(行情,股吧)（600054）：黄山旅游((600054行情,股吧))上升通道完好 毛咙

　　流通A股：10062万股，200

(责任编辑：董金海)